Банк России официально опубликовал 3 августа 2026 года Указание № 7375-У. Документ меняет правила надбавок ЦБ к коэффициентам риска — в том числе для банковских вложений в долговые бумаги, обеспеченные выплатами по розничным кредитам. В силу указание входит по истечении одного месяца со дня официального опубликования: ориентир — 4 сентября 2026 года.
Суть изменений
Кратко: ЦБ дополнил Указание № 6960-У так, чтобы надбавки к риску нельзя было обойти покупкой облигаций под потоки по потребкредитам. В вашем договоре новой строки может не появиться. Для банка «рискованная» розница снова дороже по капиталу — чаще режут лимит или отказывают.
- Опубликовано 3 августа 2026 года, регистрация в Минюсте № 87641.
- Вступление в силу — через месяц после опубликования (4 сентября 2026 года).
- Под надбавки попадают вложения в долговые бумаги юрлиц, обеспеченные деньгами от активов, переданных в обеспечение.
Если до осени нужны наличные на ремонт или закрытие другого долга, сначала посчитайте платёж и полную стоимость кредита (ПСК — проценты, комиссии и обязательные страховки в одной цифре) в калькуляторе. После сентября банк может не «ужесточить вам лично», а просто одобрить меньше: регулятор поднял цену риска для самого банка.
Зачем банкам Указание № 6960-У
Указание Банка России от 16 декабря 2024 года № 6960-У задаёт, какие активы банку держать дороже. К коэффициентам риска добавляют надбавки: чем рискованнее кредит или бумага, тем больше капитала банк обязан отложить. Капитал конечен. Поэтому банку проще отказать, урезать сумму или поднять цену продукта, чем спорить с нормативом.
Ключевая ставка — оптовая цена денег для банков. Надбавки к риску — отдельная плата банка за опасный портфель. Снижение ключа до 14% и ужесточение капитала по рознице могут идти рядом: деньги дешевле, а место под рискованных клиентов — нет.
Какую схему закрывают
В апреле регулятор уже разбирал цепочку: банк выдаёт потребкредиты, собирает платежи в облигацию, другой банк покупает эту бумагу — и нагрузка на капитал выглядит мягче, чем если розница лежит на балансе напрямую. Риск никуда не девается: он остаётся внутри банковской системы.
В указании 7375-У перечень активов под надбавки дополнен явно. Туда входят вложения в долговые бумаги юридических лиц, если обязательства по ним полностью или частично обеспечены поступлениями от активов, переданных в обеспечение. Для быстрой настройки ЦБ вводит отдельные бухгалтерские коды таких вложений.
💡 Пример: Допустим, вы берёте 400 000 ₽ на 2 года при ставке около 26% годовых. Аннуитет грубо выходит около 19 000 ₽ в месяц, переплата за срок — порядка 55–60 тысяч.
Если у вас уже кредитная карта и микрозайм, ПДН — показатель долговой нагрузки (доля всех кредитных платежей от дохода) — быстро уходит за комфортные 40–50%. Когда банку дороже держать розничный риск «через бумагу», скоринг чаще режет как раз такие заявки.
Чем это не путать с квотами ЦБ (МПЛ)
МПЛ — квоты Банка России на долю выдач заёмщикам с высокой долговой нагрузкой. Их отдельно ужесточали на IV квартал 2026 года с применением с 1 октября. Надбавки по 6960-У и 7375-У — про капитал банка под активы, включая бумаги. Для клиента итог похож (отказ или меньший лимит), но рычаг другой.
В документе есть и точечные правки по ипотечным формулировкам (включая ДДУ и отдельные территории). На практике публикация 3 августа бьёт по рознице и обходу через облигации, а не запускает новую льготную ипотеку.
Что сделать до 4 сентября
- Если кредит реально нужен — сравните ПСК и платёж в калькуляторе до подачи, а не после отказа.
- Не копите мелкие займы перед крупной заявкой: каждый платёж раздувает ПДН.
- Не ждите, что «один банк выдаст, другой купит бумагу — и лимиты сами станут мягче». Именно эту схему ЦБ и режет.
- С октября отдельно ужесточатся квоты ЦБ для закредитованных — планируйте заявку с запасом по нагрузке.
Итог. Это не запрет потребкредитов. Это запрет банкам делать вид, что розничный риск исчез, если его переложили в облигацию. Осенью 2026 капитал под рискованную розницу по правилам ЦБ дороже — смотрите на одобряемость и лимит сильнее, чем на рекламную ставку. Считайте платёж заранее и не разгоняйте нагрузку ради максимальной суммы.
Часто задаваемые вопросы
Официально опубликовано 3 августа 2026 года. В силу входит по истечении одного месяца со дня официального опубликования — ориентир 4 сентября 2026 года.
В договоре новой строки может не появиться. Меняется цена риска для банка: держать розницу и бумаги под неё по капиталу дороже, поэтому чаще режут лимит или отказывают при высокой долговой нагрузке.
Надбавки к коэффициентам риска бьют по капиталу банка под активы. МПЛ — квоты на долю выдач заёмщикам с высоким ПДН. Оба инструмента могут усложнить получение кредита, но разными рычагами.
Читайте также на эту тему:
4 августа 2026 года
